本報(bào)記者 吳珊 見習(xí)記者 任世碧

    11月3日發(fā)布的《中共中央關(guān)于制定國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和二〇三五年遠(yuǎn)景目標(biāo)的建議》提出，推動(dòng)重點(diǎn)區(qū)域、重點(diǎn)領(lǐng)域、新興領(lǐng)域協(xié)調(diào)發(fā)展，集中力量實(shí)施國防領(lǐng)域重大工程。優(yōu)化國防科技工業(yè)布局，加快標(biāo)準(zhǔn)化通用化進(jìn)程。

    “在疫情防控常態(tài)化的背景之下，軍工行業(yè)保持快速發(fā)展，軍工行業(yè)‘十四五’需求對板塊基本面形成強(qiáng)有力的支撐，配置優(yōu)勢更加凸顯。”中航證券在最新研報(bào)中如此表述。

    私募排排網(wǎng)未來星基金經(jīng)理夏風(fēng)光在接受《證券日報(bào)》記者采訪時(shí)表示：“強(qiáng)軍的目標(biāo)會(huì)堅(jiān)定不移落實(shí)。過去5年軍用裝備有新的突破，經(jīng)過‘十三五’的落地和小批量裝配，在‘十四五’期間這些軍品會(huì)大批量的列裝，軍品采購有望快速增長。由此看來，軍工板塊仍會(huì)受到市場的持續(xù)關(guān)注：技術(shù)含量高、在手訂單充沛的龍頭企業(yè)更加值得跟蹤。”

    軍工板塊整體盈利能力實(shí)現(xiàn)較為顯著的提升，這就成為眾多機(jī)構(gòu)看好該板塊配置價(jià)值的基石。《證券日報(bào)》記者根據(jù)同花順數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，在249家軍工行業(yè)上市公司中，2020年前三季度實(shí)現(xiàn)凈利潤同比增長的公司共有152家，占比逾六成。其中，有40家公司報(bào)告期內(nèi)凈利潤同比增長翻番。

    截至目前，有31家公司率先披露2020年年報(bào)業(yè)績預(yù)告，業(yè)績預(yù)喜公司共有20家，占比逾六成。星網(wǎng)宇達(dá)、甘化科工、大立科技、高德紅外、通達(dá)動(dòng)力、康達(dá)新材、科華恒盛、雅化集團(tuán)等8家公司均預(yù)計(jì)2020年全年凈利潤同比翻番。

    “軍工行業(yè)今年前三季度凈利潤實(shí)現(xiàn)同比增長39.38%，報(bào)告期內(nèi)行業(yè)平均凈利率6.81%，同比增長0.90個(gè)百分點(diǎn)，相比去年年底上升1.06個(gè)百分點(diǎn)，板塊盈利能力改善較為顯著。”天風(fēng)證券行業(yè)策略分析師李魯靖表示，“預(yù)計(jì)，‘十四五’軍工裝備跨越式發(fā)展階段，高附加值的新型裝備將持續(xù)放量，同時(shí)軍工定價(jià)機(jī)制改革也在不斷深化，軍工板塊盈利能力有望進(jìn)入持續(xù)上行軌道。”

    嗅覺靈敏的QFII已對軍工股進(jìn)行了提前布局。統(tǒng)計(jì)顯示，截至今年三季度末，有30只軍工股獲QFII持倉，合計(jì)持股市值為12.16億元。其中，有26只個(gè)股成為今年三季度QFII新進(jìn)持有的重點(diǎn)品種，華菱鋼鐵、精準(zhǔn)信息、康達(dá)新材、振芯科技、寶利國際、天海防務(wù)等6只個(gè)股為QFII新進(jìn)數(shù)量居前，均逾200萬股。

    行業(yè)基本面盈利提升對相關(guān)概念股股價(jià)起到一定的支撐。記者進(jìn)一步統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，上述凈利潤實(shí)現(xiàn)同比增長的152只個(gè)股中，有121只績成長股月內(nèi)股價(jià)實(shí)現(xiàn)上漲，占比近八成。包括中孚信息、捷安高科、光啟技術(shù)等在內(nèi)的10只業(yè)績成長股月內(nèi)累計(jì)漲幅均超過10%，盡顯強(qiáng)勢。

    “‘十四五’期間，軍工裝備將迎來更新迭代，軍工板塊有望迎來顯著的投資機(jī)遇。具體關(guān)注兩條線：首先，民機(jī)國產(chǎn)化、C919和ARJ21目前訂單飽滿，預(yù)計(jì)2021年實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)；其次，自主可控的航空發(fā)動(dòng)機(jī)的國產(chǎn)替代。”方信財(cái)富投資基金經(jīng)理郝心明對《證券日報(bào)》記者表示。