本報記者 張穎 見習記者 任世碧

    全國乘聯(lián)會10月26日發(fā)文表示，在疫情全球蔓延和世界汽車低迷的大背景下，我國汽車業(yè)乘經(jīng)濟穩(wěn)中向上的東風，逆勢上揚，二季度現(xiàn)好轉(zhuǎn)，三季度優(yōu)于前一季度。數(shù)據(jù)顯示，7月份至9月份的三個月，汽車零售額同比增速均突破10%。其中，9月份汽車零售額3866億元，同比增長11.2%。

    10月20日國家發(fā)改委新聞發(fā)布會表示，將繼續(xù)堅定實施擴大內(nèi)需戰(zhàn)略，推動汽車消費轉(zhuǎn)型升級，促進汽車限購向引導使用轉(zhuǎn)變，鼓勵各地出臺老舊汽車置換政策。

    根據(jù)乘聯(lián)會最新數(shù)據(jù)顯示，10月第1周-3周乘用車日均零售銷量4.22萬輛，同比增長16%，環(huán)比增長3%，乘用車復蘇持續(xù)。

    私募排排網(wǎng)未來星基金經(jīng)理夏風光在接受《證券日報》記者采訪時表示，“在消費預(yù)期升溫，管理層各項促進消費政策逐漸呈現(xiàn)效果等因素刺激下，汽車板塊基本面有望持續(xù)回暖。在汽車智能化方面，包括新能源汽車、智能駕駛等帶來的行業(yè)迭代創(chuàng)新，使得汽車行業(yè)發(fā)展前景更為廣闊。”

    接受采訪的巨澤投資董事長馬澄也表達了樂觀的看法。馬澄對《證券日報》記者表示，“強勁的銷售數(shù)據(jù)為10月份的整體數(shù)據(jù)增長提供了支撐，這也為年內(nèi)剩下兩個月車企的促銷提供了可能，也為銷售業(yè)績提供了保障。”

    在市場需求回暖的背景下，汽車行業(yè)基本面盈利逐步修復，這成為近期QFII布局該板塊的重要支撐?！蹲C券日報》記者根據(jù)同花順數(shù)據(jù)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，截至10月27日收盤，已有54家汽車相關(guān)公司披露了2020年三季報業(yè)績，報告期內(nèi)實現(xiàn)凈利潤同比增長的公司共有38家，占比逾七成。其中，有12家公司2020年前三季度凈利潤實現(xiàn)同比翻番，*ST中華A、雙林股份等2家公司2020年前三季度凈利潤實現(xiàn)同比增長均超10倍，包括東安動力、秦安股份、京威股份、浙江世寶、江鈴汽車等在內(nèi)的10家公司2020年前三季度凈利潤均實現(xiàn)同比翻番。

    馬澄對《證券日報》記者還表示，“在政策大力支持下，乘用車的銷售從5月份到9月份連續(xù)出現(xiàn)正增長，從而提升汽車板塊持續(xù)盈利的能力，汽車板塊后市應(yīng)該還有更大的機會出現(xiàn)，而新能源汽車領(lǐng)域的配置機會更大，這主要是上海超級工廠特斯拉的銷售范圍不斷擴大，有利于整個產(chǎn)業(yè)鏈的業(yè)績提升，具有業(yè)績支撐的電池和電控系統(tǒng)等細分龍頭股值得關(guān)注。”

    隨著行業(yè)基本面持續(xù)回暖，近期QFII也對汽車板塊績優(yōu)股進行了布局。統(tǒng)計顯示，截至今年三季度末，上述三季報業(yè)績實現(xiàn)同比增長的38只個股中，鈞達股份、雙林股份、東安動力、拓普集團、威孚高科等5只績優(yōu)股成為本期QFII新進增持的重點目標，合計持股市值為6.67億元，后市表現(xiàn)值得期待。

    可以看到，10月份以來，汽車板塊表現(xiàn)十分活躍，其板塊整體上漲10.43%，跑贏大盤（滬指累計上漲1.13%）。其中，有54只個股期間累計漲幅超過10%，松原股份（64.85%）、雙林股份（56.66%）、卡倍億（49.60%）、朗博科技（44.79%）和威唐工業(yè)（30.41%）等個股期間累計漲幅居前，均逾30%。

    對于板塊的投資邏輯方面，夏風光建議關(guān)注兩方面的汽車板塊后市機會：其一、增量機會，重點在上游，即新興的人工智能、電子、電控等方面；其二、結(jié)構(gòu)機會，在中下游中找技術(shù)新、轉(zhuǎn)型快、競爭力突出的企業(yè)，如特斯拉產(chǎn)業(yè)鏈等相關(guān)標的機會。

    “汽車板塊是具有典型的強周期性的，它的特色是啟動通常比較迅速，再加上新能源汽車銷量和各種利好消息的持續(xù)放出，經(jīng)過大盤在過去幾個月的回調(diào)，汽車這一強周期行業(yè)會隨著大盤反彈和經(jīng)濟復蘇，在業(yè)績方面有突出表現(xiàn)。”優(yōu)美利投資董事長賀金龍告訴《證券日報》記者。

    表：今年三季度獲QFII增持汽車股一覽

制表：任世碧

（編輯 喬川川 策劃 趙子強）