本報(bào)記者 田鵬

    “在人形機(jī)器人運(yùn)動(dòng)控制核心零件賽道，公司已構(gòu)建‘電機(jī)+驅(qū)動(dòng)+傳動(dòng)+閉環(huán)’的全棧式產(chǎn)品平臺(tái)……目前公司已向國(guó)內(nèi)外百余家頭部企業(yè)整機(jī)廠送樣，收獲持續(xù)擴(kuò)大的批量訂單。”在近日召開(kāi)的業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì)上，上海鳴志電器股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“鳴志電器”）相關(guān)負(fù)責(zé)人如是回答。

    上半年，圍繞“人工智能+”行動(dòng)，各行業(yè)紛紛加大采購(gòu)，在研發(fā)、生產(chǎn)、營(yíng)銷、內(nèi)控等各個(gè)環(huán)節(jié)深度融合，AI端側(cè)應(yīng)用迎來(lái)的大繁榮，同時(shí)應(yīng)用領(lǐng)域的“具身智能”領(lǐng)域，也讓如鳴志電器這樣的一線企業(yè)感受到了行業(yè)澎湃的動(dòng)能。隨著今年8月份國(guó)務(wù)院《關(guān)于深入實(shí)施“人工智能+”行動(dòng)的意見(jiàn)》（以下簡(jiǎn)稱《行動(dòng)意見(jiàn)》）的印發(fā)，智能終端與智能體“2027年應(yīng)用普及率超70%”的量化指標(biāo)導(dǎo)向被明確建立，AI正從“概念”加速走向“必需”，“AI+”的效應(yīng)沿著供應(yīng)鏈不斷外溢。

    應(yīng)用領(lǐng)域AI擴(kuò)圍

    隨著人工智能技術(shù)的飛速發(fā)展，AI熱潮正在加速重塑行業(yè)格局，從上游材料突破到下游生態(tài)擴(kuò)張，產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)紛紛受益。

    一方面，AI端側(cè)應(yīng)用產(chǎn)品和場(chǎng)景不斷豐富，智能手表、耳機(jī)、眼鏡等載體的市場(chǎng)迎來(lái)火爆，推升了消費(fèi)電子產(chǎn)業(yè)鏈公司的業(yè)績(jī)。

    數(shù)據(jù)顯示，滬市主板16家消費(fèi)電子領(lǐng)域上市公司今年上半年合計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入5104億元，歸母凈利潤(rùn)156億元，相較于上年同期的3722億元、115億元，分別增加37%、36%。

    其中，更是不乏一眾“績(jī)優(yōu)生”。以‌上海龍旗科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“龍旗科技”）為例，今年上半年，其AIoT領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)收入33.21億元，較去年同期增長(zhǎng)45.26%。公司AIoT業(yè)務(wù)主要包括智能手表、智能手環(huán)、TWS耳機(jī)、智能眼鏡等產(chǎn)品。

    龍旗科技稱，2025年上半年，公司穿戴類業(yè)務(wù)持續(xù)發(fā)力，核心產(chǎn)品中，和頭部客戶合作的某智能手表系列累計(jì)出貨量突破千萬(wàn)臺(tái)。此外，在智能眼鏡領(lǐng)域，“新承接了國(guó)內(nèi)頭部互聯(lián)網(wǎng)客戶AI眼鏡量產(chǎn)項(xiàng)目”。

    另一方面，AI服務(wù)器賽道同樣火熱，人工智能大模型的廣泛應(yīng)用顯著提升了算力需求，帶動(dòng)服務(wù)器產(chǎn)量大幅增長(zhǎng)。例如，‌富士康工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)股份有限公司上半年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入3607.60億元，同比增長(zhǎng)35.58%；實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)121.13億元，同比增長(zhǎng)38.61%。公司稱，AI服務(wù)器在云計(jì)算業(yè)務(wù)中的占比穩(wěn)步擴(kuò)大。第二季度公司整體服務(wù)器營(yíng)收增長(zhǎng)超50%，云服務(wù)商服務(wù)器營(yíng)收同比增長(zhǎng)超150%，AI服務(wù)器營(yíng)收同比增長(zhǎng)超60%。GB200系列產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)爬坡，良率持續(xù)改善，出貨量逐季攀升。

    此外，具身智能的蓬勃發(fā)展，催生機(jī)器人產(chǎn)品矩陣不斷豐富。鳴志電器半年報(bào)顯示，報(bào)告期內(nèi)，機(jī)器人產(chǎn)業(yè)繼續(xù)以智能化、協(xié)作化為支點(diǎn)，加速向工業(yè)與生活場(chǎng)景滲透。公司無(wú)刷無(wú)齒槽電機(jī)、無(wú)框電機(jī)、驅(qū)動(dòng)與控制系統(tǒng)等產(chǎn)品在機(jī)器人旋轉(zhuǎn)關(guān)節(jié)、手指關(guān)節(jié)、手腕關(guān)節(jié)及移動(dòng)底盤(pán)等關(guān)鍵模組方向持續(xù)交付，在移動(dòng)機(jī)器人領(lǐng)域完成多個(gè)標(biāo)桿項(xiàng)目落地，2025年上半年機(jī)器人應(yīng)用板塊收入同比增長(zhǎng)約20%。

    產(chǎn)業(yè)鏈上下研發(fā)加碼

    政策端明確了“應(yīng)用導(dǎo)向”，企業(yè)端則選擇“用研發(fā)換門(mén)票”。行業(yè)內(nèi)上市公司抓緊時(shí)間窗口，確保研發(fā)投入強(qiáng)度。

    “我們也關(guān)注到前幾天《行動(dòng)意見(jiàn)》的發(fā)布和對(duì)應(yīng)用端的強(qiáng)化，公司早在幾年前就布局了AI的端側(cè)應(yīng)用，今年以來(lái)明顯感受到了需求的強(qiáng)化，公司業(yè)績(jī)的上升也是得益于前幾年的研發(fā)投入。”滬市一家芯片公司相關(guān)人士表示。

    以滬市主板芯片設(shè)計(jì)、封測(cè)類公司為例，上述細(xì)分領(lǐng)域公司上半年合計(jì)投入研發(fā)62億元，同比金額微幅上升。其中，80%的公司研發(fā)投入同比上升。

    AI視覺(jué)算力需求爆發(fā)，正把圖像傳感器從“配套器件”推向算力入口。例如，豪威集成電路（集團(tuán)）股份有限公司上半年半導(dǎo)體設(shè)計(jì)銷售業(yè)務(wù)研發(fā)投入金額約為17.24億元，占公司半導(dǎo)體設(shè)計(jì)銷售業(yè)務(wù)收入的14.90%，穩(wěn)步提升公司產(chǎn)品“出新”能力。

    此外，具身智能產(chǎn)業(yè)鏈的研發(fā)升級(jí)更趨多元化。諾力機(jī)械股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“諾力股份”）9月3日披露的調(diào)研紀(jì)要顯示，公司2025年上半年研發(fā)投入1.29億元。

    諾力股份稱，2025年上半年與浙江大學(xué)機(jī)器人研究院成立“具身智能物流機(jī)器人聯(lián)合實(shí)驗(yàn)室”，雙方共同開(kāi)發(fā)出了諾寶Ⅱ號(hào)具身智能機(jī)器人已在8月份的北京機(jī)器人大會(huì)正式發(fā)布，諾寶Ⅱ號(hào)產(chǎn)品的應(yīng)用場(chǎng)景是危化領(lǐng)域的人工取樣替代，目前正在進(jìn)行大模型的訓(xùn)練，該產(chǎn)品的市場(chǎng)已經(jīng)開(kāi)始拓展。

（編輯 郭之宸）